松花十里

发布于2023-09-26 14:40来自雪球 · 重庆

来自松花十里的雪球专栏

当市场在没有看跌的投资者，这个市场或者这只个股就不会再跌了，这就是资本市场最原始的逻辑，当市场中的最后一个投资者都开始看多，那么市场可能又面临调整的情况，毕竟在所有一致性预期中有筹码松动，会有越来越多的投资者加入进来，市场的行情也就结束了，而现在的市场，依旧是分歧严重，并没有形成一致性预期，而科创50由于过去跌幅较大，盘子较小，目前而言，其估值修复的预期是最大的，毕竟创业板的连续下跌让投资者很不看好这个连续下跌的中小盘。

这是科创50ETF的走势，截至下午13：45分，该指数上涨0.54%，领先大盘不少，我们最近让大家多关注这个比较极端的走势，当然包括近期华为的组合拳对于国内的科技板块也算是一种提振，目前来看，卡脖子也是主要卡科技领域，传统板块正在受到生命周期的影响，开始出现衰退也是必然，再加上近期科创的跌幅大于上证50，接下来，看科创的反弹力度会更加具备优势。

投资主要是看几个维度，首先是趋势是否存在，其次是拐点什么时候出现，大道至简，任何信息不过都是给这种交易符号提供多空理由的接口而已，正如我们最近判断的大宗商品拐点，先看拐点的出现，至于接下来怎么走，用趋势的方法去守，包括今年大盘在内的多个品种，但凡拐点出现，用周线去守住这个趋势就是比较轻松的操作手法，震荡行情要么趴着不动，要么就不参与。

科技板块是国之重器，是接下来市场寻求替代传统经济的重要手段，无论是人工智能还是工业母机，都是需要在未来解决的卡脖子问题，随着经济逐步复苏，下游景气度不断回暖，叠加AIGC、数字经济、信创政策的推进，与应用场景的不断打开落地，科创板估值有望触底回升，科创板配置价值逐渐显现。

9月26日，AI+方向获资金关注度高，软件与服务主力资金净流入超15亿元，居行业板块首位。人民网净流入5.03亿元居首，科大讯飞净流入超2亿元，易华录、焦点科技、万兴科技、三六零、中科信息、云赛智联净流入超1亿元。工业母机午后拉升，华辰装备、华东重机、华东数控等多股涨停，亚威股份、禾川科技、创世纪等多股跟涨。工业母机ETF（159667）涨超1.7%。一旦经济开始企稳回升，工业母机生产商将会是首批受益的企业。

大盘依旧在3100点上下波动，大宗商品开始出现大幅度下挫，节后的首个交易日受海外影响会比较大，大家要谨慎操作